热点聚焦

1、证监会主席易会满强调，要加强顶层设计，明确建设中国特色现代资本市场的总体思路、重要原则和任务目标，努力做到纲举目张。围绕支持高水平科技自立自强、服务现代化产业体系建设、投资端改革、加强资本市场监管等重点领域研究制定一揽子政策措施，增强系统集成效应。抓好推动提高上市公司质量、依法规范和引导资本健康发展、优化机构监管、高质量发展北交所、统筹开放和安全、强化“零容忍”执法等任务落地。

2、央行昨日开展20亿元7天期逆回购操作，中标利率1.90%，较前日下调10个基点，为2022年8月以来首次调整，并创历史新低。央行还同步下调常备借贷便利利率10个基点，隔夜、7天、1个月期分别下调至2.75%、2.9%和3.25%。另外，央行等四部门部署2023年降成本重点工作提出，营造良好的货币金融环境，推动贷款利率稳中有降，引导金融资源精准滴灌。分析认为，7天期逆回购操作利率下调意味着政策性降息启动，预计本周MLF利率和下周LPR利率大概率也会随之下调。

3、央行发布数据显示，5月我国社会融资规模增量为1.56万亿元，比上月多3312亿元，但同比少增1.31万亿；人民币贷款增加1.36万亿元，同比少增5418亿元，其中住户贷款增加3672亿元。5月末，M2、M1同比分别增长11.6%、4.7%，分别比上月末低0.8个、0.6个百分点。

4、美国5月通胀超预期回落，美联储本周大概率暂停加息。美国劳工统计局公布数据显示，美国5月CPI同比上升4%，连续第11个月回落，创2021年3月以来最低，预期为4.1%，前值4.9%；CPI环比上涨0.1%，低于预期的0.2%，前值为0.4%。5月核心CPI同比升5.3%，环比升0.4%，均符合预期。数据公布后，市场普遍预期美联储将在本周的政策会议上暂停加息。

环球市场

1、美国三大股指全线收涨，道指涨0.43%报34212.12点，录得连续第六日上涨，标普500指数涨0.69%报4369.01点，纳指涨0.83%报13573.32点。卡特彼勒涨3.19%，陶氏涨2.59%，领涨道指。万得美国TAMAMA科技指数涨0.46%，特斯拉涨3.55%，连续第13个交易日上涨，微软涨0.74%。中概股普遍上涨，亘喜生物涨28.06%，金山云涨19.05%。

2、欧洲三大股指收盘全线上涨，德国DAX指数涨0.83%报16230.68点，法国CAC40指数涨0.56%报7290.8点，英国富时100指数涨0.32%报7594.78点。

3、亚太主要股指收盘全线上涨，日经225指数涨1.8%，报33018.65点，创1990年7月以来新高；韩国综指涨0.33%， 报2637.95点；澳洲标普200指数涨0.23%，报7138.90点；新西兰NZX50指数涨0.32%，报11652.84点。

4、国际贵金属期货普遍收跌，COMEX黄金期货跌0.65%报1956.9美元/盎司，COMEX白银期货跌1.33%报23.74美元/盎司。

5、国际油价全线上涨，美油7月合约涨3.22%，报69.28美元/桶。布油8月合约涨3.2%，报74.14美元/桶。

6、伦敦基本金属集体收涨，LME期铜涨1.57%报8441美元/吨，LME期锌涨1.28%报2379.5美元/吨，LME期镍涨6.53%报22110美元/吨，LME期铝涨0.18%报2232美元/吨，LME期锡涨0.38%报26000美元/吨，LME期铅涨0.43%报2082美元/吨。

7、芝加哥期货交易所（CBOT）农产品期货主力合约收盘涨跌不一，大豆期货涨1.91%报1399美分/蒲式耳；玉米期货跌0.93%报611.5美分/蒲式耳，小麦期货涨0.32%报635.75美分/蒲式耳。

8、欧债收益率集体上涨，英国10年期国债收益率涨9.3个基点报4.425%，法国10年期国债收益率涨3.1个基点报2.939%，德国10年期国债收益率涨3.6个基点报2.417%，意大利10年期国债收益率涨0.1个基点报4.045%，西班牙10年期国债收益率涨3.2个基点报3.362%。

9、美债收益率普遍收涨，3月期美债收益率涨4.02个基点报5.27%，2年期美债收益率涨8.5个基点报4.679%，3年期美债收益率涨5.7个基点报4.293%，5年期美债收益率涨9.3个基点报4.002%，10年期美债收益率涨7.3个基点报3.823%，30年期美债收益率涨3.4个基点报3.924%。

10、纽约尾盘，美元指数跌0.33%报103.29，非美货币多数上涨，欧元兑美元涨0.33%报1.0793，英镑兑美元涨0.77%报1.2609，澳元兑美元涨0.24%报0.6767，美元兑日元涨0.44%报140.22，美元兑瑞郎跌0.41%报0.9052，离岸人民币兑美元跌200个基点报7.1759。

宏观

1、国家发改委等四部门公布今年22项降成本重点任务。其中提出，对科技创新、重点产业链等领域，出台针对性减税降费政策。2023年底前，对月销售额10万元以下的小规模纳税人免征增值税，对小规模纳税人适用3%征收率的应税销售收入减按1%征收增值税。延续实施阶段性降低失业保险、工伤保险费率政策，实施期限延长至2024年底。继续对煤炭进口实施零关税政策；加强重要能源、矿产资源国内勘探开发和增储上产。

2、海关总署推出16条优化营商环境新举措，促进进出口物流畅通和跨境贸易便利化，包括持续提升跨境物流效率、支持先进技术设备进口、促进重要农食产品进出口等。

3、第三届中非经贸博览会将于6月29日至7月2日在湖南长沙举办，这是今年中国同非洲国家在经贸领域最为重要的交流活动之一。前大会已征集到中非各方报送的各类项目156个，涉及项目金额合计107亿美元。

4、据第一财经，有效融资需求不足迹象逐步显现，5月信贷投放再度延续放缓节奏。不少市场分析人士认为，一季度信贷投放集中靠前发力是5月金融数据不及预期的主要原因之一。尽管二季度以来宽信用过程出现节奏性回调，但从货币供应量角度看，金融推动经济回升力度仍然处于较高水平。后续，需要进一步采取政策，提振企业资金需求，宏观政策仍需保驾护航。

5、据经济参考报，业内人士普遍认为，七天期逆回购利率以及SLF利率齐降，再次传递出稳增长、稳预期的政策信号，以进一步引导企业综合融资成本下行，提振市场信心。展望未来，本月中期借贷便利（MLF）中标利率和贷款市场报价利率（LPR）也有较大可能下行。

国内股市

1、A股三大股指悉数收高，上证指数录得5连阳，AI+再度飙升，中特估继续萎靡，周期及医药方向延续低迷表现。截至收盘，上证指数涨0.15%报3233.67点，深证成指涨0.76%，创业板指涨0.68%，北证50跌0.8%，万得全A、万得双创分别上涨0.49%和0.87%。A股全天成交9434.6亿元，北向资金小幅净卖出2亿元，连续3日减仓，工业富联逆势获净买入超8亿元。

2、港股早盘低开后震荡上行，恒生指数收涨0.6%报19521.42点，录得五连涨；恒生科技指数涨2.37%，恒生国企指数涨0.5%。大市成交997.75亿港元，南向资金净买入31.2亿港元。科技、电子半导体走强，AI概念活跃，内房、汽车多数上涨。中国台湾加权指数收盘涨1.54%，续创2022年4月以来新高。

3、景顺长城基金副总经理刘彦春表示，对下半年经济复苏和市场表现有信心，现在非常多的绩优公司估值已非常便宜，一旦经济内生动力出现恢复迹象，这些公司估值会有非常强的向上的弹性，所以要保持耐心，一切都会慢慢好起来。

4、摩根士丹利中国首席股票策略师王滢表示，中国股市仍有进一步的上升空间，接下来市场的机会非常充分。行业配置上，偏好消费端品类，尤其是服务性消费的驱动力更强；同时建议选择性配置部分原材料行业、工业行业，以及科技板块。

5、证监会同意中巨芯科创板IPO注册。深交所上市委公告称，腾达科技、长联科技首发6月20日上会。上交所上市委公告称，润本股份、盛景微电首发6月20日上会。

6、据中国证券报，5月以来，大宗交易活跃，交易数量和成交金额明显高于去年同期，不少知名公司均有大宗交易发生。机构近期在大宗交易中频频出手，晶澳科技、贵州茅台、火星人等公司被机构大幅度溢价买入或折价卖出。业内人士分析，大宗交易频繁或许意味着机构在震荡的市场中积极寻找新的方向，对于后市，机构建议关注“AI+”、消费电子等领域的投资机会。

7、据证券时报，近期，职业教育板块可谓利好频出，相关个股股价也水涨船高，尤其是粘上人工智能的概念股，涨幅更加明显，其中拓维信息年内涨幅接近188%，科大讯飞涨幅近128%。机构表示，职业教育有望充分受益于产业升级带来的人才需求，未来成长空间广阔。

8、据经济参考报，上市公司中报预告已“初显端倪”。Wind数据显示，截至6月13日，A股市场已有34家上市公司预告中报业绩，其中业绩预喜共28家，占比超过八成。

9、融创中国披露境外债重组最新进展，重组方案已获得约87%债权人支持。融创优化强制可转债方案，最高限额由17.5亿美元上调至22亿美元，前期转股价由每股10港元降低至6港元，最低转股价由每股4.58港元降低至每股4港元。

10、贵州茅台股东大会审议通过《关于出资参与设立产业发展基金的议案》，同意比例为79.1373%，反对比例20.4685%，弃权比例0.3942%。

11、国联水产获得沙特主权财富基金5.6亿美元投融资支持，包括5亿美元的国际海鲜贸易项目合作和6000万美元的贸易融资合作两部分。

12、亚康股份公告称，公司与英伟达无直接业务合作关系，能否成为其代理商合作伙伴尚需英伟达批准。光模块业务在公司业务收入占比较低。目前没有对CPO技术开展相关研发活动。

13、ST康美公告称，公司满足相关撤销其他风险警示的基本要求，经过审慎评估，从保护投资者利益、充分揭示后续不确定性风险的角度出发，决定撤回公司股票撤销其他风险警示的申请。

14、吉宏股份证券部工作人员证实，公司与华为大模型盘古签订战略合作协议，合作的内容主要围绕跨境电商、智能化改造升级等方面。

15、360集团发布360智脑大模型应用，具备生成与创作、多轮对话、代码能力、逻辑与推理、知识问答、阅读理解、文本分类、翻译、文本改写、多模态（文本生成图像）十大核心能力。

16、顺丰近期正在与极兔就入股合作接洽，或将以1%-2%的比例入股投资极兔全球，具体投资金额及合作细节仍在商讨中。

金融

1、最高检发布以金融犯罪为主题的第四十四批指导性案例，涉及私募基金型非法集资等犯罪行为。最高检第四检察厅负责人指出，发行销售私募基金必须依法依规进行，不得突破“私募”底线。将依法惩治非法集资、骗取贷款、洗钱、证券期货犯罪等，更加关注以金融“创新”为名以及金融黑灰产相关犯罪动向。

2、余额宝正式上线十周年。余额宝官方数据显示，截至今年5月1日，余额宝已累计为用户赚取收益超3867亿元，相当于每天为用户赚1亿元零花钱。

3、据经济参考报，伴随着市场震荡，公募基金行业“新陈代谢”有所加速。Wind数据显示，截至目前，今年以来公募基金清盘数量已有118只，多数为规模不足5000万元的“迷你基”。但与此同时，今年以来有454只产品成立，还有205只基金提前结束募集，市场表现“冷热不均”。

楼市

1、据每日经济新闻，今年以来，包括北京、上海、广州等在内的全国多个一二线城市二手房挂牌量不断增加，成交量增速甚至落后于挂牌量增速。比如武汉，据武汉房地产经纪行业协会二手住房市场报告，3月、4月二手住房交易分别为11223套、10411套，均为近年成交量的高位；但从市场供应情况看，今年3月，武汉市二手住房新增挂牌房源15271套，环比增加15.67%，同比增幅20.71%；4月，武汉市二手住房新增挂牌房源12329套，同比增幅27.66%

产业

1、中办、国办印发《关于构建优质均衡的基本公共教育服务体系的意见》。总体要求是，到2027年，优质均衡的基本公共教育服务体系初步建立，供给总量进一步扩大，供给结构进一步优化，均等化水平明显提高。

2、八部门印发《职业教育产教融合赋能提升行动实施方案（2023-2025年）》提出，在新一代信息技术、集成电路、人工智能、工业互联网、储能、智能制造、生物医药、新材料等战略性新兴产业，以及养老、托育、家政等生活服务业等行业，深入推进产教融合。

3、国家能源局选择山东、黑龙江、河南、浙江、广东、福建开展分布式光伏接入电网承载力及提升措施评估试点，每个省选取5-10个试点县（市）开展试点工作。

4、市场监管总局印发《关于加强计量数据管理和应用的指导意见》，明确20项重点任务。《意见》指出，到2035年，在重点领域、战略性新兴产业培育30家国家计量数据建设应用基地，探索建立国家标准参考数据库。

5、商务部部长助理陈春江主持召开化工能源行业外资企业座谈会，听取企业在华经营情况、问题诉求以及对我持续优化营商环境的意见建议。

6、中电联有关业务负责人表示，今年迎峰度夏期间，预计全国电力供需总体紧平衡，部分区域用电高峰时段电力供需偏紧。主要是华东、华中等区域电力供需形势偏紧，存在电力缺口；东北、华北、西北区域电力供需基本平衡。

7、福建省十部门联合印发《全面推进“电动福建”建设的实施意见（2023-2025年）》，提出培育壮大新能源汽车产业链、加大新能源汽车推广应用力度、推动电动船舶全产业链发展等9条措施。

8、有消息称，高通恢复为华为提供5G芯片供应，华为下半年或将发布有5G服务的Mate60。华为常务董事、终端BG CEO、智能汽车解决方案BU CEO余承东对此表示，假消息。

9、据中国工程机械工业协会，今年前5个月，我国工程机械产品出口数量及出口额预计同比均增长10%以上，尤其是高附加值产品的出口增长强劲。其中，履带挖掘机和装载机前5个月出口量分别增长13.9%和29.3%。

10、滴滴出行推出滴滴快送业务，目前已接入达达快送、闪送、UU跑腿三家公司，提供“经济帮送”、“专人直送”的小规格物品的即时配送服务。目前已在成都、杭州、北京等全国200多个城市开通服务。

11、IDC最新发布报告显示，中国数据量规模将从2022的23.88ZB增长至2027年的76.6ZB，年均增长速度CAGR达到26.3%。

12、岚图汽车宣布获得六家银行150亿元授信，同时与武汉经开产业投资集团进行战略合作。岚图汽车CFO沈军表示，岚图汽车有计划做下一轮B轮融资，未来也有IPO的规划。

海外

1、英国央行行长贝利表示，英国就业市场“非常紧张”，可用的人力资源如此之少，以至于雇主不得不囤积劳动力。依然认为通胀将下降，但所需时间要比预期长得多。

2、韩国央行委员：应该在相当长的时间内保持政策紧缩，不应排除进一步加息的可能性；将关注核心CPI、经济增长和其他国家的政策。

3、近期广西与越南正式签署110千伏深沟至芒街联网工程购售电协议。此次重启送电工作是时隔7年以来首次恢复，将大大缓解近期越南北部因干旱带来的用电紧张问题。

4、美国5月NFIB小型企业信心指数有所回升至89.4，预期为下降至88.4，前值为89。

5、欧元区6月ZEW经济景气指数-10，刷新去年12月以来新低，前值-9.4。6月ZEW经济现况指数-41.9，前值-27.5。

6、德国6月ZEW经济景气指数为-8.5，预期为-13.1，前值为-10.7。德国6月ZEW经济现况指数为-56.5，预期为-40，前值为-34.8，表明经济现状并不乐观。

7、英国至4月三个月ILO就业人数25万人，预期16.2万人，前值18.2万人；至4月三个月ILO失业率3.8%，预期4%，前值3.9%；至4月三个月剔除红利的平均工资年率增长7.2%，而预期为6.9%。

国际股市

1、热门中概股普遍上涨，亘喜生物涨28.06%，金山云涨19.05%，亿航智能涨17.92%，万国数据涨8.69%，爱奇艺涨7.71%，达达集团涨7.07%，百度涨6.11%，斗鱼涨5.71%，知乎涨5.61%，高途集团涨5.57%；跌幅方面，逸仙电商跌7.19%，优品车跌5.31%。中概新能源汽车股集体上涨，蔚来汽车涨5.83%，小鹏汽车涨4.51%，理想汽车涨1.09%。

2、“华尔街最悲观分析师”、摩根士丹利首席投资官迈克·威尔逊认为，目前股市上涨并不意味着新一轮牛市的开始，美联储暂停加息将重新唤醒熊市。

3、美银美林6月全球基金经理调查：投资者将股票配置降至5个月低位，维持减配评级；投资者将商品配置降至3年低点；做多大型科技公司的交易最为拥挤。

4、消息称苹果最快今年秋天发布的iPhone 15系列新机可能涨价100至200美元，最顶规的iPhone 15 Pro Max 1TB售价恐高达1800美元，为史上最贵iPhone。

5、木头姐的方舟投资管理公司卖出特斯拉39.3万股和英伟达2.01万股。周一特斯拉收于249.83美元，木头姐此次高位抛售特斯拉套现近1亿美元。抛售的同时，木头姐还大手笔买入17.4万股Meta，市值约4715万美元，还有9.8万股台积电。

6、AMD展示了其即将推出的GPU专用的MI300X AI芯片（其称为加速器），该加速器可以加快ChatGPT和其他聊天机器人使用的生成式人工智能的处理速度，并可以使用高达192GB的内存，而英伟达的H100芯片只支持120GB内存，英伟达在这一新兴市场的主导地位或将受到挑战。

7、丰田汽车宣布，将从2026年起推出全新一代纯电动汽车，目标续航里程超1000公里，计划到2026年纯电动汽车年销量达到150万辆，到2030年达到350万辆。

8、美国谷物贸易商邦吉同意作价82亿美元收购嘉能可旗下粮商维特拉（Viterra），其中约62亿美元以股票形式支付，另外20亿美元以现金支付。

9、埃森哲宣布，将在未来三年内向AI领域投资30亿美元，公司目前正在与许多客户合作开展生成式人工智能项目。

10、知情人士称，软银旗下的芯片设计部门Arm正与包括英特尔在内的潜在战略投资者就其IPO进行谈判。

11、通用汽车和三星SDI将投资超30亿美元在美国印第安纳州建电池制造厂，计划于2026年投产。

12、知情人士透露，软银计划对愿景基金进行新一轮裁员，30%的愿景基金员工可能受到影响。

13、英飞凌表示正在考虑将更多制造业务转移到美国，以顺应美国《通胀削减法案》。

14、消息人士透露，三星电子正在开发自己的GPT-3.5或更高级别的大型语言模型，旨在提高生产力和工作效率。

15、韩国反垄断监管机构表示，已决定拒绝美国芯片制造商博通提出的自愿赔偿约1550万美元以弥补其针对三星电子的不公平商业行为的提议。

16、“生鲜电商第一股”每日优鲜宣布，于6月6日收到纳斯达克退市决定，公司计划及时要求专家组举行听证会，并在听证会程序最终结束之前暂停任何行动。

17、制药同意以高达35亿美元的价格收购Chinook Therapeutics，推动后者股价周一暴涨58%，使得浑水公司等做空机构当天遭受5800万美元的账面损失。

商品

1、国内商品期货夜盘收盘普遍上涨，能源化工品表现强劲，纯碱涨3.18%，燃油涨2.78%，玻璃涨2.21%。黑色系全线上涨，铁矿石涨1.45%。农产品多数上涨，棕榈油涨1.74%。基本金属多数收涨，沪镍涨3.59%，沪铜涨1.33%，不锈钢涨1.29%，沪锌涨1.09%，沪铝涨0.71%，沪铅涨0.07%，沪锡跌0.02%。

2、国内成品油价迎年内第6次下调。国家发改委宣布，6月13日24时起，国内汽、柴油价格每吨分别降低55元和50元。折升价来看，92号汽油下调0.04元，95号汽油下调0.05元，0号柴油下调0.04元。

3、高工锂电（GGII）预计，2025年中国锂电正极添加剂出货量超1.2万吨，到2030年有望超3万吨；2030年中国（半）固态电池对高镍材料需求将超40万吨。

4、欧佩克发布最新月报，预期2023年全球石油需求将增长235万桶/日，较上月预期小幅上调2万桶。由于沙特意外减产，7月份全球石油市场将出现270万桶/日的供应缺口。欧佩克维持2023年全球经济增长2.6%预期，持续看好中国经济复苏力度，并将今年中国石油需求增长预期上调至84万桶/日。

5、世界黄金协会印度业务地区首席执行官表示，受金价上涨提振，2023年印度的黄金回收量预计将增长20%以上，达到甚至超过2019年创下的119.5吨的纪录高位。

6、美国能源部：美国将在2023年购买约1200万桶石油以增加战略石油储备，将继续寻找更多购买的机会；美国购买石油的数量包含已经宣布的8月和9月的购买量。

7、美国至6月9日当周API原油库存增加102.4万桶，预期减少129.1万桶，前值减少171万桶。

8、波罗的海干散货指数涨1.7%，报1074点。

债券

1、【债市综述】逆回购意外“降息”点燃债市做多热情，现券期货大幅走强，金融数据影响不大。银行间主要利率债收益率大幅下行3-5bp；国债期货全线收涨，30年期主力合约涨0.44%，10年期主力合约涨0.27%。银行间资金面小幅收敛，主要回购利率反弹，隔夜回购加权平均利率大幅上行逾37bp至1.67%附近；地产债多数下跌，“二永债”成交活跃且收益率明显下行。

2、中证转债指数收盘涨0.04%，万得可转债等权指数收盘涨0.22%，亚康转债涨20%，英联转债和超达转债涨超7%，全筑转债、天铁转债和“精测转2”涨超6%；美锦转债跌超13%，惠城转债跌超5%。

3、【债券重大事件】惠誉上调龙湖集团评级展望至“稳定”；东方金诚上调淮安国联主体及相关债项信用评级至“AAA”；启迪环境、黔南投资被列为被执行人；“20吴中国太MTN001”将提前兑付。

外汇

1、周二人民币兑美元中间价报7.1498，调贬286个基点，夜盘收报7.1659。在岸人民币兑美元16:30收盘报7.1536，较上一交易日跌110个基点。交易员称，人民币中间价符合预期，人民币持续承压，接下来调降MLF可能性增大，增加了人民币的调整压力。

资讯来源：WIND陆家嘴财经早餐